“去產(chǎn)能”號(hào)角甫一吹響,中國(guó)鋼鐵行業(yè)已經(jīng)風(fēng)起云涌。

　　寶鋼接連推出資本運(yùn)作和重大戰(zhàn)略重組計(jì)劃；沙鋼股份重組失�。恍落摴煞�16億購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品；杭鋼股份完成資產(chǎn)置換；當(dāng)?shù)卣��?億輸血凌鋼股份；重鋼鋼鐵一邊定增還貸,一邊質(zhì)押股權(quán)再貸款；西寧特鋼、南鋼股份、柳鋼股份相繼被下調(diào)評(píng)級(jí)展望；鞍鋼股份、太鋼不銹、酒鋼宏興等公司曝出動(dòng)輒數(shù)十億預(yù)虧……

　　最近30天來(lái),中國(guó)鋼鐵上市公司因?yàn)樘潛p和、負(fù)債和去產(chǎn)能的三重壓力,頻繁出招,有的通過(guò)重組變革求生,有的則在資金泥潭中繼續(xù)掙扎,還有的則無(wú)動(dòng)于衷。這是多年來(lái)鋼鐵業(yè)未曾遇到過(guò)的景象,它發(fā)生在去產(chǎn)能和需求拐點(diǎn)的換擋期,行業(yè)面孔值得記錄。再過(guò)一段時(shí)間,將進(jìn)入年報(bào)發(fā)布密集期。一組組冰冷的數(shù)字,將會(huì)為外界呈現(xiàn)一個(gè)更真實(shí)的冷卻的鋼鐵景象。

　　可以預(yù)計(jì),經(jīng)過(guò)幾近冰點(diǎn)的2015年,以2016年為開(kāi)端,今后相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi),中國(guó)鋼鐵行業(yè)將發(fā)生更多資本運(yùn)作、重組甚至破產(chǎn)的案例。資本的力量將成為此輪鋼鐵業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整的有力杠桿。

　　為此,經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)特別梳理中國(guó)23家鋼鐵上市公司近30天內(nèi)資本動(dòng)向資料,既為記錄,亦為鏡鑒。

　　1、八一鋼鐵：虧損25億、退市警告、重組停牌

　　2月20日,八一鋼鐵發(fā)布公告,繼2014年、2015年連續(xù)兩年虧損后,有可能被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。同時(shí),八一鋼鐵宣布“不超過(guò)一個(gè)月”的停牌,重大資產(chǎn)重組工作正在籌劃中。

　　2月24日,經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)從知情人士處獲悉：寶鋼有可能退出收購(gòu)經(jīng)營(yíng)近10年的八一鋼鐵。目前寶鋼正在與當(dāng)?shù)卣�府進(jìn)行接觸和談判。不過(guò),這一消息未能得到八一鋼鐵的回應(yīng)。目前這一談判仍有諸多不確定性。寶鋼要撤資八一鋼鐵,并非易事。因此,此次八一鋼鐵的重組仍有懸念。

　　2、韶鋼松山：剝離全部鋼鐵業(yè)務(wù),寶鋼非鋼業(yè)務(wù)借殼上市

　　2月22日,韶鋼松山發(fā)布關(guān)于重大資產(chǎn)重組停牌的公告稱：寶鋼集團(tuán)籌劃涉及本公司的重大事項(xiàng),初步意向?yàn)槌鍪酃�司全部鋼鐵業(yè)務(wù)資產(chǎn)收購(gòu)寶鋼集團(tuán)下屬的非鋼鐵業(yè)務(wù)資產(chǎn)。此前,其董事會(huì)已經(jīng)審議通過(guò)了公司《關(guān)于同意公司進(jìn)入重大資產(chǎn)重組程序的議案》。

　　韶鋼松山董秘劉二對(duì)媒體回應(yīng)稱,“具體收購(gòu)哪部分非鋼鐵業(yè)務(wù)資產(chǎn)還要進(jìn)一步明確。截至目前,集團(tuán)非鋼鐵業(yè)務(wù)資產(chǎn)分別包括資源開(kāi)發(fā)及物流、鋼材延伸加工、工程技術(shù)服務(wù)、煤化工、金融投資、生產(chǎn)服務(wù)等六大塊。”

　　2月24日,有分析人士對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)表示,通過(guò)此次韶鋼松山的資產(chǎn)重組,寶鋼金融平臺(tái)華寶投資(旗下包括華寶證券、華寶信托)將實(shí)現(xiàn)借殼上市。此次重組完成后,寶鋼的金融投資業(yè)務(wù)將被注入到韶鋼松山的殼中。

　　3、寶鋼股份：凈利潤(rùn)降幅達(dá)83.4%,股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃遭挫

　　1月19日晚間,寶鋼股份發(fā)布2015年度業(yè)績(jī)快報(bào),2015年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入1641.29億元,比上年同期下降12.60%,歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為9.61億元,比上年同期下降83.40%。

　　報(bào)告期內(nèi)公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額及歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)同比分別下降77%、78%、83%,主要是受下游行業(yè)需求持續(xù)低迷,鋼鐵產(chǎn)品購(gòu)銷價(jià)差空間急劇收窄,年中人民幣匯率大幅貶值公司主動(dòng)切換美元短期融資,計(jì)提部分資產(chǎn)減值準(zhǔn)備,以及非經(jīng)營(yíng)性貢獻(xiàn)同比減少等因素影響。

　　寶鋼股份2015年業(yè)績(jī)的出爐,意味著其在2014年上半年試水的一場(chǎng)股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃遭遇挫折。

　　2014年5月20日,寶鋼股份召開(kāi)2014年第一次臨時(shí)股東大會(huì)。大會(huì)審議并通過(guò)了《公司A股限制性股票計(jì)劃(草案)》、《公司A股限制性股票計(jì)劃首期授予方案(草案修訂稿)》、《公司A股限制性股票計(jì)劃管理暫行辦法》、《公司A股限制性股票計(jì)劃實(shí)施考核辦法》等議案,標(biāo)志著寶鋼股份員工股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃進(jìn)入實(shí)施階段。

　　當(dāng)時(shí),中央正在推動(dòng)中國(guó)新一輪國(guó)資改革,寶鋼的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃恰逢其時(shí),引起諸多關(guān)注。當(dāng)時(shí),寶鋼對(duì)外稱,“這是寶鋼股份積極探索多元化激勵(lì)機(jī)制,有效推動(dòng)公司市場(chǎng)化運(yùn)作實(shí)施的重要舉措。”寶鋼股份總經(jīng)理戴志浩在2013年度業(yè)績(jī)網(wǎng)上說(shuō)明會(huì)上說(shuō),“公司在國(guó)企改革的大背景下,在混合所有制改革方面已經(jīng)嘗試性地邁出了第一步�！�

　　寶鋼股份的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃是指：擬以定向發(fā)行的A股新股或二級(jí)市場(chǎng)回購(gòu)的A股流通股按授予價(jià)格向包括公司董事、高級(jí)管理人員、對(duì)公司整體業(yè)績(jī)和持續(xù)發(fā)展有直接影響的管理人員、核心技術(shù)人員和業(yè)務(wù)骨干在內(nèi)的激勵(lì)對(duì)象授予限制性股票。

　　股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃首期擬授予136位激勵(lì)對(duì)象約4745.82萬(wàn)股限制性股票,占公司目前總股本的0.29%,均從二級(jí)市場(chǎng)回購(gòu)。授予價(jià)格為1.91元/股。

　　該股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃明確,被授予的限制性股票自首期實(shí)施方案授予日起2年為禁售期。禁售期滿次日后的3年為解鎖期。股權(quán)授予和解鎖的標(biāo)準(zhǔn),需要達(dá)到既定的業(yè)績(jī)考核指標(biāo)。

　　據(jù)此前公布的信息,其2015年解鎖條件為,2015年度利潤(rùn)總額達(dá)到同期國(guó)內(nèi)對(duì)標(biāo)鋼鐵企業(yè)平均利潤(rùn)總額的2.5倍,且噸鋼經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)位列境外對(duì)標(biāo)鋼鐵企業(yè)前三名,并完成國(guó)務(wù)院國(guó)資委下達(dá)寶鋼集團(tuán)分解至寶鋼股份的EVA考核目標(biāo)；營(yíng)業(yè)總收入較授予目標(biāo)值同比增長(zhǎng)率2%,達(dá)到1848億元,且不低于同期國(guó)內(nèi)同行業(yè)A股上市公司營(yíng)業(yè)總收入增長(zhǎng)率的加權(quán)平均值；EOS(EBITDA/營(yíng)業(yè)總收入)不低于10%；且不低于同期國(guó)內(nèi)同行業(yè)A股上市公司EOS的75分位值。

　　而2016年的解鎖條件包括,利潤(rùn)總額達(dá)到同期國(guó)內(nèi)對(duì)標(biāo)鋼鐵企業(yè)平均利潤(rùn)總額的2.8倍；2017年則要求,利潤(rùn)總額達(dá)到同期國(guó)內(nèi)對(duì)標(biāo)鋼鐵企業(yè)平均利潤(rùn)總額的3倍。

　　寶鋼股份董秘朱可炳此前曾表示,公司提出了六年方案,目前批準(zhǔn)的為第一期計(jì)劃,未來(lái)兩期仍需分別履行所有審批程序。

　　根據(jù)2016年1月19日晚間寶鋼股份發(fā)布的2015年度業(yè)績(jī)快報(bào),2015年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)總收入1641.29億元,比上年同期下降12.60%,未達(dá)到“2015年?duì)I業(yè)總收入較授予目標(biāo)值定比增長(zhǎng)率2%,達(dá)到1848億元”的解鎖條件。除此之外,2015年報(bào)告期內(nèi)寶鋼股份營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額及歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)同比分別下降77%、78%、83%。

　　寶鋼股份2015年的業(yè)績(jī)大幅下滑,讓寶鋼股份的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃在即將解禁后的第一年就遭遇的挫折。下滑的業(yè)績(jī)打擊了這一頗具創(chuàng)新和試驗(yàn)精神的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃。

　　2月24日,寶鋼股份相關(guān)人士對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)回應(yīng)稱,2015年的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)確實(shí)未能達(dá)到股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃中的股權(quán)解鎖條件,因此激勵(lì)對(duì)象不得進(jìn)行股權(quán)解鎖。不過(guò)這只是股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃的第一期,按照計(jì)劃,未來(lái)還有兩期,公司的業(yè)績(jī)也會(huì)有進(jìn)一步改善。

　　寶鋼股份的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃還明確,解鎖期內(nèi)任一年度,對(duì)于公司業(yè)績(jī)或個(gè)人績(jī)效考核結(jié)果未達(dá)到某一年度解鎖條件的,相應(yīng)的未解鎖的限制性股票,由公司按照有關(guān)規(guī)定購(gòu)回。這意味著,即便是2015年的業(yè)績(jī)未能達(dá)到解鎖條件,但持股人也可以按照一定的價(jià)格將股權(quán)回賣給寶鋼股份。

　　有消息稱,寶鋼股份已經(jīng)開(kāi)始向首期136位激勵(lì)對(duì)象中的部分人員回購(gòu)當(dāng)時(shí)授予的股權(quán),價(jià)格仍為1.91元/股。

　　2月24日,寶鋼股份相關(guān)人士對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)回應(yīng)說(shuō),由于一些管理層人員的身份和職位變動(dòng),已經(jīng)離開(kāi)寶鋼股份了,因此他們便不再符合股權(quán)激勵(lì)條件。因此,公司確實(shí)回購(gòu)了一部分激勵(lì)對(duì)象的股權(quán)。

　　4、新鋼股份：16億資金購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品

　　2月5日,新鋼股份公告稱,使用自有閑置資金5億元,購(gòu)買銀行理財(cái)產(chǎn)品。該理財(cái)產(chǎn)品名稱為建設(shè)銀行-“乾元-惠民鑫”2016年第一期理財(cái)產(chǎn)品,為非保本浮動(dòng)收益型,期限自2016年02月04日至2017年01月17日,預(yù)期年化收益率4.60%。

　　公告還稱,新鋼股份累計(jì)進(jìn)行委托理財(cái)?shù)慕痤~為16億元。此前,新鋼股份第六屆董事會(huì)第十九次會(huì)議審議通過(guò)了“關(guān)于使用閑置資金購(gòu)買低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品的議案”,決定使用不超過(guò)16億元資金購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品。

　　新鋼股份2014年業(yè)績(jī)?yōu)閮衾麧?rùn)4.06億,2015年預(yù)計(jì)利潤(rùn)下降60%-95%。

　　2月24日,新鋼股份證券部有關(guān)人士對(duì)經(jīng)濟(jì)觀察報(bào)回應(yīng)稱,公司有閑置資金就會(huì)去購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品,而且是非常低的風(fēng)險(xiǎn),因此收益都比較低,收益每期都有差異,最高收益達(dá)6.0%左右。

　　為了應(yīng)對(duì)未來(lái)鋼鐵行業(yè)的形勢(shì),現(xiàn)在鋼廠大部分都儲(chǔ)備了一些資金,資金方面肯定要覆蓋相關(guān)的投資成本,所以在公司財(cái)務(wù)狀況和現(xiàn)金流狀況較好和確保生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要的前提下,使用暫時(shí)閑置的自有資金擇機(jī)購(gòu)買低風(fēng)險(xiǎn)銀行理財(cái)產(chǎn)品,有利于提高閑置資金使用效率和收益。

　　鋼鐵行業(yè)的特征就是大資金流,所以必然在一些階段會(huì)出現(xiàn)資金閑置,在閑置的過(guò)程中做三個(gè)月或者半年的理財(cái)產(chǎn)品,讓這些閑置資金到達(dá)最大利用價(jià)值,能夠獲取一定的收益。我們主要是考慮到資金的成本,加強(qiáng)資金管理,實(shí)現(xiàn)公司存量資金收益最大化,利用這些閑余資金的空隙來(lái)做一些理財(cái),而且這些資金是滾動(dòng)的,董事會(huì)只給了16個(gè)億的額度,其中在去年7月份購(gòu)買的8億元理財(cái)產(chǎn)品,收益實(shí)現(xiàn)了1073.33萬(wàn)元,現(xiàn)在這16億基本都做完了,二月份到三月份還有陸陸續(xù)續(xù)都有到期的。

　　5、永興特鋼：3億資金購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品

　　2月23日,永興特鋼發(fā)布公告,宣布公司使用不超過(guò)人民幣3億元額度的自有資金購(gòu)買安全性高、流動(dòng)性好、保本型銀行理財(cái)產(chǎn)品。投資期限為自董事會(huì)審議通過(guò)之日起12個(gè)月,單項(xiàng)理財(cái)產(chǎn)品額度不超過(guò)1.5億元。

　　本次公司以自有資金1億元購(gòu)買交通銀行湖州分行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品公告日前十二個(gè)月內(nèi),公司購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的資金來(lái)源均為暫時(shí)閑置的募集資金。

　　2015年永興特鋼實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入33.6億元,歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)2.2億元。分別比上年同期減少16.39%、16.08%,其他相關(guān)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)與上年同期相比亦有不同程度的降低。

　　6、杭鋼股份：寧波鋼鐵等資產(chǎn)置換完成

　　2月23日,杭鋼股份發(fā)布公告稱,公司重組置入資產(chǎn)包括寧波鋼鐵有限公司(以下簡(jiǎn)稱“寧波鋼鐵”)100%股權(quán)、浙江富春紫光環(huán)保股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“紫光環(huán)保”)87.54%股權(quán)、浙江新世紀(jì)再生資源開(kāi)發(fā)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“再生資源”)97%股權(quán)和浙江德清杭鋼富春再生科技有限公司(以下簡(jiǎn)稱“再生科技”)100%股權(quán),公司已完成上述公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓的工商變更登記,其中紫光環(huán)保、再生科技因涉及外資轉(zhuǎn)內(nèi)資也已取得商務(wù)部門審批。

　　截至目前,寧波鋼鐵100%股權(quán)工商變更登記手續(xù)已辦理完畢,寧波鋼鐵已成為公司的全資子公司。

　　重組置出資產(chǎn)高速線材66%股權(quán)、杭鋼動(dòng)力95.56%股權(quán)、杭鋼小軋60%股權(quán)均已變更登記至杭鋼集團(tuán)名下,相關(guān)工商變更登記手續(xù)已辦理完畢。其他置出資產(chǎn)包括非股權(quán)類資產(chǎn)以及負(fù)債、置出資產(chǎn)涉及的員工分流安置已完畢。

　　7、凌鋼股份：獲財(cái)政補(bǔ)助7.92億后,宣布業(yè)績(jī)預(yù)盈0.3億-0.8億

　　1月30日,凌鋼股份公告稱,預(yù)計(jì)2015年年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與上年同期相比,將實(shí)現(xiàn)扭虧為盈,實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)3000萬(wàn)元到8000萬(wàn)元。2014年凌鋼股份為虧損7.1億。

　　凌鋼股份業(yè)績(jī)預(yù)盈的主要原因是：公司在2015年收到朝陽(yáng)市財(cái)政局下拔給公司的研發(fā)費(fèi)用補(bǔ)助24,000萬(wàn)元、科技成果轉(zhuǎn)化產(chǎn)業(yè)化補(bǔ)助4,200萬(wàn)元、引進(jìn)域外資金獎(jiǎng)勵(lì)6,000萬(wàn)元、用電補(bǔ)貼45,000萬(wàn)元。上述政府補(bǔ)助屬于與收益相關(guān)的政府補(bǔ)助,按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則計(jì)入營(yíng)業(yè)外收入,導(dǎo)致?tīng)I(yíng)業(yè)外收入較大幅度增長(zhǎng)。

　　8、三鋼閔光：延長(zhǎng)資產(chǎn)折舊,預(yù)增凈利潤(rùn)1.46億

　　2016年1月29日,三鋼閩光公司披露《關(guān)于調(diào)整部分固定資產(chǎn)折舊年限的公告》,自2016年1月1日起,延長(zhǎng)部分固定資產(chǎn)折舊年限,預(yù)計(jì)增加2016年凈利潤(rùn)1.46億元。

　　2月6日,三鋼閩光回復(fù)深圳證券交易所就上述折舊的問(wèn)詢稱,選擇在2016年延長(zhǎng)固定資產(chǎn)折舊年限的原因包括：1、設(shè)備運(yùn)轉(zhuǎn)負(fù)荷程度下降。公司從2015年開(kāi)始,逐步減少了鋼鐵產(chǎn)量。公司若滿負(fù)荷生產(chǎn),鋼產(chǎn)能可達(dá)到620萬(wàn)噸/年,公司2015年的實(shí)際鋼產(chǎn)量為598.38萬(wàn)噸,2016年預(yù)計(jì)鋼產(chǎn)量為538萬(wàn)噸,鋼鐵產(chǎn)能與實(shí)際產(chǎn)量相差近百萬(wàn)噸。2、設(shè)備性能提高。3、設(shè)備完好率提升。

　　9、首鋼股份：年報(bào)預(yù)虧損8-10億

　　提示：在資產(chǎn)注入完成后,2015年的財(cái)報(bào)中,首鋼股份將曹妃甸項(xiàng)目首鋼京唐鋼鐵聯(lián)合公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)合并報(bào)表。2014年首鋼股份未納入曹妃甸項(xiàng)目的業(yè)績(jī)是盈利1.26億。1月30日,首鋼股份財(cái)報(bào)預(yù)期2015年合并曹妃甸項(xiàng)目報(bào)表后為虧損8-10億。

　　10、西寧特鋼：評(píng)級(jí)展望被定為“負(fù)面”

　　2月4日,聯(lián)合信用評(píng)級(jí)有限公司發(fā)布公告：將西寧特殊鋼股份有限公司列入信用評(píng)級(jí)觀察名單,評(píng)級(jí)展望為“負(fù)面”。

　　列入原因：西寧特鋼2015年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)出現(xiàn)大幅下跌,預(yù)計(jì)2015年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)出現(xiàn)將出現(xiàn)虧損,預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-13億元至-19.50億元。

　　11、鞍鋼股份：預(yù)虧43.76億

　　原因：2015年,鋼材市場(chǎng)價(jià)格下滑,而礦石、煤炭等原料價(jià)格降低幅度相對(duì)較低,外部市場(chǎng)因素吞噬公司盈利空間。盡管公司內(nèi)部以超常規(guī)措施持續(xù)加大降本增效工作力度,但是不足以彌補(bǔ)鋼價(jià)深幅下跌帶來(lái)的效益損失。

　　12、南鋼股份：被列入負(fù)面觀察清單

　　2月18日,新世紀(jì)評(píng)級(jí)宣布,將南鋼股份主體信用等級(jí)/評(píng)級(jí)展望由AA/列入負(fù)面觀察清單調(diào)整至AA-/穩(wěn)定。

　　調(diào)整原因：1.2015年前三季度南鋼股份營(yíng)收規(guī)模同比縮減,整體出現(xiàn)大額虧損,預(yù)計(jì)該公司2015年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)將出現(xiàn)虧損實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為-15.00億元左右；2.南鋼股份已積聚了較大剛性債務(wù),負(fù)債經(jīng)營(yíng)程度高,且偏重于短期融資,面臨較大的即期償付壓力；3.南鋼股份資產(chǎn)流動(dòng)性欠佳且可動(dòng)用貨幣資金有限。

　　13、太鋼不銹：預(yù)虧35.35億-37.55億

　　1月30日,太鋼不銹公告稱,業(yè)績(jī)預(yù)虧35.35億-37.55億。

　　預(yù)虧原因是：2015年因鋼材市場(chǎng)持續(xù)低迷,尤其下半年以來(lái)鋼材價(jià)格急劇下跌,人民幣貶值造成匯兌損失增加,及根據(jù)企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等不利因素影響,公司2015年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?yōu)樘潛p。

　　同一天,太鋼不銹發(fā)出關(guān)于2012年公司債券(第一期)(第三期)交易可能被實(shí)施投資者適當(dāng)性管理的提示性公告。太鋼不銹的這兩筆債券均發(fā)行于2012年,分別為：“12太鋼01”和“12太鋼03”。

　　其中,“12太鋼01”債為5年期,規(guī)模為25億元,兌付日為2017年4月18日。

　　“12太鋼03”債分兩個(gè)品種：品種一為3年期固定利率品種,初始發(fā)行規(guī)模為10億元,兌付日為2015年8月22日；品種二為5年期固定利率品種,初始發(fā)行規(guī)模為15億元,兌付日為2017年8月22日。

　　兩筆總計(jì)為50億的債券,其中有25億被用于償還銀行借款,剩余募集資金用于補(bǔ)充公司本部流動(dòng)資金。

　　14、酒鋼宏興：預(yù)虧69.6億

　　預(yù)虧主要原因：2015年,受宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩、鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩、供需失衡嚴(yán)重等因素影響,鋼鐵價(jià)格持續(xù)下行,行業(yè)虧損面不斷擴(kuò)大。因西北區(qū)域市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇,公司鋼材售價(jià)與成本嚴(yán)重倒掛,原自有礦山成本優(yōu)勢(shì)漸失、運(yùn)輸物流成本較高、人民幣貶值造成的匯兌損失等因素綜合影響,致使公司2015年度經(jīng)營(yíng)效益大幅下滑。(酒鋼宏興2014年的業(yè)績(jī)?yōu)橛��?913萬(wàn)。)

　　15、常寶股份：2015年凈利潤(rùn)2.06億,下降16.2%

　　2月23日,常寶股份發(fā)布2015年業(yè)績(jī)快報(bào)：2015年全年公司營(yíng)業(yè)總收入29.23億,利潤(rùn)總額2.47億,凈利潤(rùn)2.06億。營(yíng)業(yè)總收入同比下降22.60%,利潤(rùn)總額同比下降21.62%,歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)同比下降16.20%。

　　報(bào)告期內(nèi),公司在營(yíng)業(yè)總收入下降的同時(shí)業(yè)績(jī)同時(shí)下降,主要是因?yàn)椋?015年,受國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)下行及國(guó)際油價(jià)下跌持續(xù)影響,公司產(chǎn)品銷售總量和銷售價(jià)格較去年同期均有下降,產(chǎn)品成本費(fèi)用雖然也同時(shí)下降,但還是沒(méi)有能完全抵銷因銷售單價(jià)和銷售數(shù)量下降造成的規(guī)模影響。

　　16、柳鋼股份：虧11.32億,利潤(rùn)降770%,評(píng)級(jí)受拖累

　　27.26%；歸屬上市公司股東的凈利潤(rùn)為-11.32億元,比上年同期減少770.96%。 1月28日,柳鋼股份發(fā)布2015年業(yè)績(jī)快報(bào)：經(jīng)初步核算,2015年全年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入259億元,比上年同期減少

　　年由于全國(guó)鋼鐵產(chǎn)能過(guò)剩、產(chǎn)品同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)激烈,鋼材價(jià)格大幅走低,與生產(chǎn)成本長(zhǎng)期處于倒掛狀態(tài),造成公司虧損嚴(yán)重。 2015 852.04%、682.85%和770.96%,主要原因是 虧損原因：公司本年度營(yíng)業(yè)利潤(rùn)、利潤(rùn)總額及歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)與上年同期比均大幅降低,降低幅度分別為

　　2月6日,聯(lián)合評(píng)級(jí)認(rèn)為業(yè)績(jī)虧損對(duì)公司經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況可能產(chǎn)生影響,因此決定將公司主體長(zhǎng)期信用等級(jí)列入信用評(píng)級(jí)觀察名單。

　　17、重慶鋼鐵：股權(quán)質(zhì)押換貸款(5個(gè)月前剛定增50億償貸)

　　2月19日,重鋼集團(tuán)將其持有的本公司9500萬(wàn)股,(占本公司總股本的2.14%)限售流通股股份質(zhì)押給中國(guó)進(jìn)出口銀行,質(zhì)押期限為2015年12月到2017年6月。質(zhì)押的目的是為公司與中國(guó)進(jìn)出口銀行簽訂的借款合同提供擔(dān)保。

　　五個(gè)月前,2015年9月9日晚間,重慶鋼鐵發(fā)布公告,擬3.86元/股非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)12.85億股,募集資金總額不超過(guò)49.62億元。募資中,31億元擬償還銀行貸款,14億元擬投入重鋼-POSCO冷軋板材項(xiàng)目,4.6億元擬投入重鋼-POSCO鍍鋅板材項(xiàng)目。

　　18、安陽(yáng)鋼鐵：預(yù)虧18億

　　虧損原因：2015年鋼鐵行業(yè)持續(xù)低迷,鋼材價(jià)格低位徘徊,雖然本公司采取優(yōu)化原料結(jié)構(gòu)、降低采購(gòu)成本、壓縮費(fèi)用開(kāi)支等一系列積極應(yīng)對(duì)措施,但本公司2015年度凈利潤(rùn)仍出現(xiàn)虧損。

　　19、山東鋼鐵：從虧損14億到預(yù)盈0.8-1.2億

　　1月30日公告稱：經(jīng)公司財(cái)務(wù)部門初步測(cè)算,預(yù)計(jì)2015年年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與上年同期相比,將實(shí)現(xiàn)扭虧為盈,實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)8000萬(wàn)元到12,000萬(wàn)元之間。

　　2014年,山東鋼鐵虧損13.98億。

　　業(yè)績(jī)預(yù)盈原因：1,內(nèi)部加強(qiáng)系統(tǒng)成本控制；2,通過(guò)開(kāi)展精益管理活動(dòng),全方位降低成本費(fèi)用；3,優(yōu)化營(yíng)銷體系,搶抓機(jī)遇,以高端產(chǎn)品和新產(chǎn)品為突破口,開(kāi)拓高效產(chǎn)品市場(chǎng),提升創(chuàng)效能力。4,同時(shí),公司開(kāi)展資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等資本運(yùn)作,取得相關(guān)收益。

　　20、馬鋼股份：預(yù)虧超48億,為子公司提供8000萬(wàn)信用擔(dān)保

　　1月30日,馬鋼股份公告稱,預(yù)計(jì)2015年年度經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)將出現(xiàn)虧損,實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為人民幣-482,353萬(wàn)元左右。2014年為凈盈利2.2億。

　　預(yù)虧原因：2015年,我國(guó)鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩、供大于求的矛盾更加突出,鋼材價(jià)格持續(xù)大幅度下跌。雖然主要原料鐵礦石價(jià)格也明顯下跌,但其影響遠(yuǎn)小于鋼材價(jià)格下跌的影響。公司采取多項(xiàng)降本增效措施仍不能消化市場(chǎng)帶來(lái)的不利影響。同時(shí),公司期末存貨須按規(guī)定計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備,加劇了公司的經(jīng)營(yíng)虧損。

　　馬鋼股份同時(shí)宣布,批準(zhǔn)修改公司《對(duì)外擔(dān)保管理辦法》,批準(zhǔn)公司為全資子公司馬鋼瓦頓股份有限公司提供8000萬(wàn)人民幣的信用擔(dān)保。

　　21、攀鋼釩鈦：預(yù)虧20億-24億

　　繼2014年虧損37.75億之后,2015年攀鋼釩鈦預(yù)虧20億-24億。

　　預(yù)虧原因：2015年,受到宏觀經(jīng)濟(jì)增速放緩影響,公司主要產(chǎn)品鐵礦石、釩鈦產(chǎn)品價(jià)格持續(xù)低迷,導(dǎo)致2015年度繼續(xù)虧損。2015年度歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)與上年同期相比虧損有所減少,主要是上年度計(jì)提本公司子公司卡拉拉礦業(yè)有限公司礦山項(xiàng)目減值,而本年無(wú)此情況影響。

　　22、包鋼股份：預(yù)虧32億-38億

　　預(yù)虧原因：受國(guó)內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)下行壓力加大,經(jīng)濟(jì)增速減緩,建筑業(yè)、制造業(yè)等鋼鐵行業(yè)的下游行業(yè)鋼材消費(fèi)減少、國(guó)內(nèi)市場(chǎng)鋼材價(jià)格繼續(xù)下跌、鋼材價(jià)格的下跌幅度大于原材料價(jià)格的下跌幅度、環(huán)保投入加大等因素影響,使得公司各品種的利潤(rùn)比上年大幅下降。公司雖然采取強(qiáng)化管理,推行模擬市場(chǎng)法人,調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu),增加高附加值產(chǎn)品的生產(chǎn),加大降本增效力度,增加鋼材出口等措施,但由于鋼材市場(chǎng)需求不振、鋼材價(jià)格大幅下滑對(duì)公司利潤(rùn)產(chǎn)生重大影響,預(yù)計(jì)2015年歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)比上年同期大幅減少。

　　23、沙鋼股份：修正業(yè)績(jī)、重組失敗、8億元購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品

　　1月30日,沙鋼股份發(fā)布公告修正2015年業(yè)績(jī)預(yù)告,沙鋼股份2015年度歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)變動(dòng)區(qū)間為7650萬(wàn)元-1.035億元。而在2015年10月20日發(fā)布的沙鋼股份三季報(bào)中,預(yù)計(jì)全年的虧損范圍在1.2億元-1.6億元。

　　2016年1月20日,停牌近七個(gè)月的沙鋼股份發(fā)布公告,決定終止本次重大資產(chǎn)重組并決定終止資產(chǎn)收購(gòu)事宜。復(fù)牌后連續(xù)8個(gè)跌停。

　　因擬籌劃重大事項(xiàng),沙鋼股份自2015年6月25日開(kāi)市起停牌,并于2015年7月23日進(jìn)入重大資產(chǎn)重組程序。沙鋼股份擬購(gòu)買的標(biāo)的資產(chǎn)為新能源汽車的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售以及其他相關(guān)資產(chǎn)及業(yè)務(wù)。另外,還積極探索IDC互聯(lián)網(wǎng)大數(shù)據(jù)領(lǐng)域的投資機(jī)會(huì),與涉及IDC互聯(lián)網(wǎng)數(shù)據(jù)中心設(shè)備制造、系統(tǒng)集成、投資運(yùn)營(yíng)的某企業(yè)股東進(jìn)行了多次會(huì)談、論證,深入探討收購(gòu)方案,擬以現(xiàn)金方式購(gòu)買該企業(yè)的控股股份。

　　上述資產(chǎn)重組中止原因是：就本次交易標(biāo)的的資產(chǎn)范圍、估值、盈利補(bǔ)償?shù)群诵膯?wèn)題未能達(dá)成一致意見(jiàn)。最終就購(gòu)買資產(chǎn)的估值等核心問(wèn)題未能達(dá)成一致意見(jiàn)。

　　2月23日,沙鋼股份審議通過(guò)了《關(guān)于使用自有閑置資金購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的議案》。董事會(huì)同意在確保生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)資金需求和資金安全的前提下,使用不超過(guò)8億元人民幣的閑置資金擇機(jī)購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品。